تحلیل هفتگی بازار طلا هفته منتهی به دوشنبه ۱۴ مهر ۱۴۰۴
جدیدترین تحلیل طلا (تکنیکال و بنیادی)
انس جهانی طلا برای هفتمین هفته متوالی رشد کرد و به سطح قیمتی ۳۹۰۰ دلار نزدیک‌تر شد. طلا از ابتدای سال تاکنون بیش از ۴۸ درصد رشد داشته و در مسیر ثبت بهترین عملکرد سالانه خود از سال ۱۹۷۹ قرار دارد.
این رشد در هفته گذشته عمدتا ناشی از افزایش تقاضا برای دارایی‌های امن در پی تعطیلی دولت آمریکا و افزایش انتظارات نسبت به سیاست‌های انبساطی فدرال رزرو است. با توجه به اینکه تعطیلی دولت آمریکا احتمالاً باعث تاخیر در انتشار گزارش اشتغال غیرکشاورزی سپتامبر خواهد شد، سرمایه‌گذاران به داده‌های جایگزینی که نشان از کاهش فعالیت اقتصادی دارند، روی آورده‌اند. گزارش ADP کاهش غیرمنتظره اشتغال در بخش خصوصی را نشان داد که این افت، یکی از سیگنال‌ها برای کند شدن وضعیت بازار کار و ضعف احتمالی اقتصاد است.
در ایران، رکوردشکنی قیمت ارز و انواع دارایی‌های مبتنی‌بر طلا در هفته‌ای که گذشت ادامه‌دار بود. شاید مهم‌ترین خبر اثرگذار بر بازار ارز در انتهای هفته، خبر مسدود شدن دارایی‌های برخی از نهادها و اشخاص مرتبط با تحریم‌ها در ترکیه بود که قیمت دلار در بازار تهران را به آستانه ۱۱۸ هزار تومان رساند. با توجه به اینکه ترکیه و امارات از مهم‌ترین مرزهای ورود ارز به کشور هستند، نگرانی‌ها از محدود شدن فعالیت‌های ارزی در این کشورها می‌تواند تنش در بازار ارز را بیشتر کند. این در حالی است که عصر چهارشنبه ۹ مهرماه مجمع تشخیص مصلحت نظام با پیوستن مشروط ایران به CFT موافقت کرد.
از طرف دیگر، راه‌اندازی بازار دوم در مرکز مبادله ارز و طلای بانک مرکزی و کشف نرخ ۹۰ هزار تومان در برخی از مبادلات، این سیگنال را به بازار القا کرد که احتمال افزایش نرخ توافقی ارز جهت کاهش اختلاف میان نرخ ارز توافقی و نرخ بازار آزاد وجود دارد. با این وجود فرزین، رئیس کل بانک مرکزی، اعلام کرد که سیاست ارزی بانک مرکزی تغییری نخواهد کرد و این بانک برنامه‌ای برای افزایش نرخ ارز توافقی ندارد. به‌طور کلی، در روز شنبه ۱۲ مهرماه ۱۴۰۴ بازار ارز و طلا نسبتا آرام بودند و روند نزولی داشتند.
تحلیل تکنیکال طلا
در این بخش تحلیل تکنیکال اونس جهانی طلا و تحلیل نیم سکه بهار آزادی مورد ارزیابی قرار خواهد گرفت:
-
تحلیل اونس طلا (تایم‌فریم روزانه)
همان‌طور که هفته گذشته پیش‌بینی شده بود، قیمت جهانی اونس طلا با گذر از ۳۸۰۰ دلار به ۳۸۸۸ دلار در روز سه‌شنبه رسید. بر اساس داده‌های اندیکاتور MACD به نظر نمی‌رسد در حال حاضر اصلاح جدی در قیمت طلا رخ دهد. در حال حاضر، نزدیک‌ترین حمایت برای طلا در کوتاه‌مدت ۳۸۱۵ دلار است و در صورت عبور از مرز ۳۹۰۰ دلار، می‌توان هدف بعدی طلا را محدوده ۳۹۲۰ تا ۳۹۶۲ بر اساس داده‌های ابزار فیبوناچی در نظر گرفت.
-
تحلیل نیم سکه بهار آزادی (تایم‌فریم روزانه)
با وجود اینکه قیمت هر قطعه نیم سکه بهار آزادی طی هفته گذشته از ۶۰ میلیون تومان هم گذشت، اما هنوز به سقف قیمتی خود در فروردین ۱۴۰۴ نرسیده است. به نظر می‌رسد نیم سکه طلا از بقیه مسکوکات طلا در رشد قیمت جا مانده که احتمالا ناشی از وضعیت ضعیف‌تر عرضه و تقاضا در این سکه در مقایسه با سایر دارایی‌های مبتنی بر طلا است. در حال حاضر نزدیک‌ترین حمایت برای نیم سکه محدوده ۵۹ تا ۶۰ میلیون تومان است. همچنین، نزدیک‌ترین هدف قیمتی ۶۵ میلیون تومان است که اصلی‌ترین مقاومت نیم سکه برای کوتاه‌مدت به‌حساب می‌آید. در صورت گذر از مقاومت ۶۵ میلیون تومانی، قیمت‌های ۶۸ تا ۷۴ میلیون تومان مهم‌ترین اهداف قیمتی نیم سکه طلا هستند.
بازدهی ارز و انواع طلا در ایران
بررسی بازدهی طلا و ارز در بازه‌های زمانی مختلف کمک زیادی به تحلیل قیمت طلا در ایران کرده و می‌توان با مقایسه بازدهی ابزارهای متنوع سرمایه‌گذاری در طلا، دید بهتری نسبت به چشم‌انداز آتی قیمت‌ها داشت.
تحلیل طلا در هفته آینده
تحلیل طلا در هفته آینده به رویدادهای غیرقابل پیش‌بینی بستگی دارد. در صورتی که تعطیلی دولت آمریکا ادامه یابد، داده‌های اقتصادی ضعیف بمانند و فدرال رزرو کاهش نرخ را ادامه دهد، طلا می‌تواند به بالای ۴ هزار دلار برسد. همچنین، اگر داده‌های اقتصادی آمریکا بهبود یابند یا دلار تقویت شود، ممکن است بخشی از جذابیت طلا کاسته شود و اصلاح قیمت‌های مقطعی نیز رخ دهد؛ مخصوصا اگر سرمایه‌گذاران اقدام به ذخیره سود کنند.
مقالات آموزشی سرمایه گذاری در طلا
