بهترین استراتژی برای سرمایه گذاران طلا
طلا یکی از بهترین داراییها برای سرمایهگذاری و حفظ ارزش سرمایه در برابر نااطمیانیها و نوسانات اقتصادی در طول ۲ دهه اخیر بوده است. با رشد تکنولوژی سرمایه گذاری در طلا راحتتر از همیشه شده و با حداقل سرمایه نیز میتوان در طلا سرمایهگذاری کرد. اما، بهترین استراتژی برای سرمایه گذاران طلا چیست؟ در این مقاله بهترین استراتژی های سرمایه گذاری در طلا معرفی خواهد شد.
چرا سرمایه گذاری در طلا؟
بعد از فروپاشی پیمان برتون-وودز در سال ۱۹۷۱ و شکلگیری نظام پولی اعتباری (فیات) اهمیت طلا به عنوان یک دارایی امن و مقاوم در برابر انواع ریسکها بیش از پیش برای سرمایهگذاران مشخص شد. در حقیقت، با نگاهی به نمودار قیمت طلا از دهه ۱۹۷۰ و وقوع بحرانهای سیاسی مانند جنگ، انقلاب و بحرانهای مالی قیمت طلا چند برابر شده است و ارزش دلار آمریکا نیز به عنوان ارز ذخیره ارزش جهانی کم شده است:
در نمودار فوق روند متفاوت شاخص دلار آمریکا (DYX) و روند قیمت طلا را از دهه ۱۹۷۰ مشاهده میکنید. بنابراین، سرمایه گذاری در طلا در جهانی که هر دهه با تغییراتی بنیادین رو به رو میشود، تبدیل به یک ضرورت میشود.
دارایی های مبتنی بر طلا
دارایی های مبتنی بر طلا معمولا به صورت طلای فیزیکی، طلای دیجیتال، گواهی سپرده طلا در بورس و صندوق طلا در بازارها معامله میشوند. با توجه به هدف و نیاز، هر سرمایهگذار یکی یا ترکیبی از انواع داراییهای مبتنی بر طلا را برای خرید، نگهداری و سرمایهگذاری انتخاب میکنند. در جداول زیر میتوانید هزینههای خرید و فروش ۱۰۰ میلیون تومان از انواع طلا را مشاهده کنید:
| خرید | طلا زینتی | طلا آبشده | پلتفرمهای آنلاین | صندوق طلا | فروش | طلا زینتی | طلا آبشده | پلتفرمهای آنلاین | صندوق طلا |
| کارمزد | صفر | صفر | ۱ میلیون تومان | ۱۲۰ هزار تومان | کارمزد | صفر | صفر | ۱ میلیون تومان | ۱۲۰ هزار تومان |
| اجرت | ۱۲ تا ۲۱ میلیون تومان | صفر | صفر | صفر | اجرت | صفر | صفر | صفر | صفر |
| سود طلافروش | ۶ میلیون تومان | ۲ میلیون تومان | صفر | صفر | سود طلافروش | ۱ میلیون تومان | ۱ میلیون تومان | صفر | صفر |
| مالیات | ۲ تا ۳ میلیون تومان | صفر | صفر | صفر | مالیات | صفر | صفر | صفر | صفر |
| مالیات بر سود | صفر | صفر | صفر | صفر | مالیات بر سود | ۱۰ تا ۳۰ درصد سود | ۱۰ تا ۳۰ درصد سود | ۱۰ تا ۳۰ درصد سود | صفر |
| مجموع | ۲۰ تا ۳۰ میلیون تومان | ۲ میلیون تومان | ۱ میلیون تومان | ۱۲۰ هزار تومان | مجموع | ۱ میلیون تومان+ مالیات بر سود | ۱ میلیون تومان+ مالیات بر سود | ۱ میلیون تومان+ مالیات بر سود | ۱۲۰ هزار تومان |
همانطور که مشاهده میکنید صندوق طلا در مقایسه با سایر روشها، هزینههای پایینتر، نقدشوندگی و امنیت بالاتری دارد. بنابراین، صندوق طلا میتواند بهترین گزینه برای سرمایه گذاری در بازههای زمانی مختلف باشد.
یکی از مزایای صندوق این است که برخلاف طلای فیزیکی محاسبه اجرت و مالیات طلا در آن لحاظ نمیشود. چون، صندوقهای طلا معاف از هرگونه مالیات و اجرت هستند.
بهترین استراتژی برای سرمایه گذاران طلا
با توجه به هر نوع از دارایی مبتنی بر طلا، میتوان استراتژی خاصی جهت سرمایهگذاری اتخاذ کرد. در ادامه به ترتیب از سادهترین استراتژیها تا پیچیدهترین آنها به شما معرفی خواهد شد:
-
استراتژی آربیتراژ
استراتژی آربیتراژ یکی از سادهترین و بهترین روشها برای خرید طلا بوده و میتواند به شما در بررسی میزان حباب طلای ۲۴ عیار و ۱۸ عیار کمک کند. در حقیقت، اختلاف قیمت واقعی طلا و اختلاف قیمت بازار میتواند به شما فرصت خرید طلا و آربیتراژ دهد. به فرمول زیر توجه کنید:
برای تعیین قیمت واقعی طلا در ایران باید از فرمول بالا استفاده کنید. بهتر است با یک مثال ساده شروع کنیم. مرجع رسمی قیمت انواع طلا در ایران معمولا اتحادیه صنف فروشندگان و سازندگان طلا و جواهر است. فرض کنید امروز اتحادیه قیمت هر گرم طلای ۲۴ عیار را ۲۶ میلیون و ۹۱۱ هزار تومان اعلام کرده است. برای اینکه متوجه شوید که قیمت واقعی طلا در حال حاضر چهقدر است باید قیمت اونس جهانی طلا و قیمت دلار در بازار آزاد را از یک منبع معتبر به دست آورید. فرض میکنیم قیمت هر اونس جهانی طلا 5187.18 دلار است و قیمت هر دلار آمریکا در بازار آزاد ۱۶۵ هزار تومان است. حال، اعداد را در فرمول قرار میدهیم و توجه داشته باشید که عدد ۳۱.۱ ثابت است. با جایگذاری اعداد متوجه میشویم که قیمت واقعی طلای ۲۴ عیار در بازار ایران باید ۲۷ میلیون و ۵۲۰ هزار تومان باشد و به این نتیجه میرسیم که در حال حاضر طلا حباب منفی دارد و میتوان از فرصت آربیتراژ استفاده کرد. در حقیقت، شما میتوانید طلا را از بازاری که ارزانتر است خریداری کنید و در بازاری که گرانتر به فروش برسانید و از اختلاف قیمت سود کنید.
همین، روش را میتوان برای طلای ۱۸ عیار نیز استفاده کرد. فرمول زیر را در نظر بگیرید:
برای آگاهی از قیمت واقعی طلای ۱۸ عیار ابتدا باید قیمت طلا ۲۴ عیار را از سایت اتحادیه طلافروشان استخراج کنید. فرض کنید قیمت طلای ۲۴ عیار ۲۶ میلیون ۸۹۳ هزار تومان باشد. این عدد را در فرمول فوق قرار دهید. عدد به دست آمده ۲۰ میلیون و ۱۶۹ هزار تومان است. حالا با قیمت طلا ۱۸ عیار در بازار مقایسه کنید و بررسی کنید که قیمت بالاتر است یا پایینتر. با استفاده از این روش میتوانید حباب صندوق طلا را هم ارزیابی کنید.
-
استفاده از تحلیل تکنیکال
با استفاده از استراتژی های تحلیل تکنیکال میتوان سرمایه گذاری در طلا را در بازههای زمانی مختلف انجام داد. انواع اندیکاتورهای تحلیل تکنیکال برای نوسان گیری از طلا وجود دارد، اما برخی از بهترین اندیکاتورها برای تحلیل تکنیکال طلا در ادامه معرفی میشود:
-
سرمایه گذاری در طلا بر اساس شرایط اقتصاد کلان
سرمایه گذاری در طلا بر اساس شرایط اقتصاد کلان ارتباط مستقیمی با وضعیت اقتصاد یک کشور و اقتصاد جهانی دارد. در حقیقت، زمانی که شرایط اقتصادی در داخل با نااطمینانی مواجه است یا شرایط اقتصاد جهانی، خصوصا آمریکا با ریسکهای سیاسی و اقتصادی درگیر است، سرمایهگذاری بلندمدت در طلا یک راه حل مناسب جهت حفظ ارزش دارایی است. در نمودار زیر میتوانید وضعیت دلار و سکه طلا در اقتصاد ایران را از سال ۱۳۶۴ تا ۱۴۰۴ مشاهده کنید:
شاید سوالی که با دیدن این نمودار به ذهنتان برسد این است که سرمایه گذاری در طلا بهتر است یا دلار؟ . پاسخ این سوال بستگی به عوامل مختلف و اهداف سرمایهگذاران دارد. اگر میخواهید بدانید بهترین روشهای سرمایه گذاری در طلا کدامند، در این مقالات به این موضوع پرداخته شده است.
سرمایه گذاری در صندوق طلای جام فارابی
صندوق طلای جام فارابی یکی از بهترین صندوقهای طلای بورسی است. صندوقهای طلای بورسی، از جمله بهترین گزینههای سرمایهگذاری در طلا هستند که تحت نظارت سازمان بورس فعالیت میکنند. پشتوانه این صندوقها، گواهی سپرده شمش طلای ۲۴ عیار و سکههای طلای بانکی موجود در انبار بورس کالا است. از مزایای سرمایهگذاری در این صندوق میتوان به موارد زیر اشاره کرد:
- قابل معامله در بورس
- معاف از مالیات
- مدیریت حرفهای دارایی
- امکان سرمایهگذاری با حداقل ۱۵۰ هزار تومان
- حفظ ارزش دارایی در برابر تورم
- کسب سود از نوسانات دلار و طلا
نحوه خرید صندوق طلای جام فارابی
شما میتوانید به دو روش در صندوق طلای جام فارابی سرمایهگذاری کنید:
- روش اول
با جستجوی نماد «جام طلا» در سامانه کارگزاری خود طی روزهای کاری شنبه تا چهارشنبه از ساعت ۱۲ الی ۱۷ میتوانید واحدهای صندوق طلای فارابی را در بورس خرید و فروش کنید.
- روش دوم
با استفاده از سامانه فارابیزون میتوانید به صورت شبانهروزی و در سریعترین حالت ممکن واحدهای صندوق طلای جام فارابی را خرید و فروش کنید.
